Рабочее управление капиталом

Поделиться видео // www. Investopedia. ком / термины / ж / workingcapitalmanagement. asp

Что такое «Управление оборотным капиталом»

Управление оборотным капиталом относится к управленческой учетной политике компании, предназначенной для мониторинга и использования двух компонентов оборотного капитала, оборотных средств и текущих обязательств для обеспечения наиболее эффективной в финансовом отношении деятельности компании. Основной целью управления оборотным капиталом является обеспечение того, чтобы компания всегда поддерживала достаточный денежный поток для покрытия своих краткосрочных операционных расходов и краткосрочных долговых обязательств.

РАЗГРУЗКА «Управление оборотным капиталом»

управление оборотным капиталом обычно включает в себя мониторинг денежных потоков, активов и обязательств путем анализа соотношения ключевых элементов операционных расходов, включая коэффициент оборотного капитала, коэффициент сбора и коэффициент оборачиваемости запасов. Эффективное управление оборотным капиталом помогает с плавной финансовой операцией компании, а также может способствовать повышению прибыли и прибыльности компании. Управление оборотным капиталом включает управление запасами и управление дебиторской задолженностью и кредиторской задолженностью.

Элементы управления оборотным капиталом

Коэффициент оборотного капитала, рассчитанный как оборотные активы, разделенный на текущие обязательства, считается ключевым показателем фундаментального финансового состояния компании, поскольку он указывает на способность компании успешно выполнять все свои краткосрочные финансовые обязательства. Хотя цифры варьируются в зависимости от отрасли, коэффициент оборотного капитала ниже 1. 0, как правило, указывает на то, что компания испытывает трудности с выполнением краткосрочных обязательств, как правило, из-за недостаточного денежного потока. Соотношение оборотного капитала от 1. 2 до 2. 0 считается желательным, но коэффициент выше 2. 0 может указывать на то, что компания не делает наиболее эффективное использование своих активов для увеличения доходов.

Коэффициент сбора, также известный как средний коэффициент сбора, является основным показателем того, насколько эффективно компания управляет дебиторской задолженностью. Коэффициент сбора рассчитывается как количество дней в отчетном периоде, например один месяц, умноженное на среднюю сумму непогашенной дебиторской задолженности, при этом общая сумма затем делится на общую сумму продаж чистых кредитов в течение отчетного периода. Расчет коэффициента сбора обеспечивает среднее количество дней, в течение которых компания получает платеж, то есть конвертировать продажи в наличные. Чем ниже коэффициент сбора компании, тем эффективнее ее денежный поток.

Конечным элементом управления оборотным капиталом является управление запасами.Чтобы работать с максимальной эффективностью и поддерживать комфортно высокий уровень оборотных средств, компания должна тщательно балансировать достаточные запасы для удовлетворения потребностей клиентов, избегая ненужных запасов, которые связывают оборотный капитал в течение длительного периода времени, прежде чем он будет преобразован в денежные средства. Компании обычно измеряют, насколько эффективно поддерживается баланс, контролируя коэффициент оборачиваемости запасов. Коэффициент оборачиваемости запасов, рассчитанный как доходы, разделенные на стоимость запасов, показывает, насколько быстро продается и пополняется инвентарь компании. Относительно низкий коэффициент по сравнению с аналогами в отрасли указывает, что уровни запасов слишком высоки, а относительно высокое соотношение указывает на то, что эффективность упорядочения запасов может быть улучшена.